derivatives.gr
Σύνδεση

Σύνδεση

  • Υπενθύμιση στοιχείων;
  • Εγγραφή
   
 Conferience
  • Αρχική
    • Εταιρικό Προφίλ
    • Επενδυτική Φιλοσοφία
    • Εταιρική Κοινωνική Ευθύνη
  • Νέα/Ενημέρωση
    • Ειδήσεις
    • Συνεντεύξεις - Ομιλίες
    • Εργασίες
  • Εκπαίδευση
    • Online Derivatives Book
    • Λεξικό Παραγώγων
  • Χρηματιστήρια
    • Χρηματιστήρια Αξιών, Παραγώγων, Εμπορευμάτων και Συναλλάγματος
    • Μέλη ΧΠΑ
  • Εργαλεία
    • Υπολογιστής Παραγώγων
    • Ρομποτικός Εκπαιδευτής
  • Βοήθεια
    • Συχνές Ερωτήσεις
    • Sitemap
    • Όροι και Προϋποθέσεις
    • Επικοινωνία
Demo
20 Φεβ2011

Αποτίμηση Χρηματιστηριακών Παραγώγων με χρήση Υπολογιστικών Μεθόδων

Εκτύπωση Ηλεκτρονικό ταχυδρομείο

Η παρούσα εργασία με θέμα "Αποτίμηση Χρηματιστηριακών Παραγώγων με χρήση Υπολογιστικών Μεθόδων" έχει εκπονηθεί το 2003 από τον κ. Μηνά Δ. Κουλησιάνη.

Ο κ. Κουλησιάνης Μηνάς είναι κάτοχος Διδακτορικού Διπλώματος του Πανεπιστημίου Πατρών του Εργαστηρίου Πληροφοριακών Συστημάτων Υψηλών Επιδόσεων του τμήματος Μηχανικών Ηλεκτρονικών Υπολογιστών και Πληροφορικής.

Εάν για οποιοδήποτε λόγο θελήσετε να επικοινωνήσετε με τον κ. Μηνά Κουλησιάνη είτε σε θέματα που αφορούν την εργασία του, είτε σε προσωπικό επίπεδο, παρακαλούμε γράψτε μας στη διεύθυνση Αυτή η διεύθυνση ηλεκτρονικού ταχυδρομείου προστατεύεται από τους αυτοματισμούς αποστολέων ανεπιθύμητων μηνυμάτων. Χρειάζεται να ενεργοποιήσετε τη JavaScript για να μπορέσετε να τη δείτε. με θέμα: Αποτίμηση Χρηματιστηριακών Παραγώγων Υ.Μ.

Σύντομη Περίληψη:

Μια πολύ σημαντική κατηγορία προβλημάτων των Υπολογιστικών Οικονομικών ασχολείται με την αποτίμηση (pricing) χρηματοοικονομικών προϊόντων (assets) ή παραγώγων αυτών (derivatives), δηλαδή με τον υπολογισμό της δίκαιης τιμής με την οποία θα πρέπει τα προϊόντα αυτά να διατίθενται στις οικονομικές αγορές.

Ιδιαίτερα σημαντική είναι η αποτίμηση των παραγώγων, τα οποία κατά τα τελευταία 30 περίπου χρόνια είναι ιδιαίτερα διαδεδομένα σε χρηματιστηριακές αγορές της Αμερικής και της Ευρώπης και παρουσιάζουν τεράστιους όγκους συναλλαγών, ενώ πρόσφατα κάποιοι τύποι παραγώγων έκαναν την εμφάνισή τους και στην Ελληνική χρηματιστηριακή αγορά. Ταυτόχρονα, στον τομέα των παραγώγων έχει σημειωθεί πολύ σημαντική ερευνητική δραστηριότητα με αιχμή του δόρατος τα δικαιώματα (options).

Η συνεισφορά της παρούσας διατριβής, μπορεί να συνοψιστεί στα ακόλουθα:

  1. Εισαγωγή μιας νέας έννοιας, αυτής του Κινούμενου Δείκτη για την επίλυση προβλημάτων Κινούμενων Συνόρων που χρησιμοποιούν τη διατύπωση της Γραμμικής Συμπληρωματικότητας.
  2. Δημιουργία νέων αριθμητικών μεθόδων (και για πρώτη φορά ευθείων) για την επίλυση προβλημάτων Κινούμενων Συνόρων που χρησιμοποιούν τη διατύπωση της Γραμμικής Συμπληρωματικότητας.
  3. Εφαρμογή των παραπάνω μεθόδων στο πρόβλημα ενδιαφέροντος της διατριβής, δηλαδή στο πρόβλημα αποτίμησης χρηματιστηριακών παραγώγων.
  4. Ανάπτυξη ηλεκτρονικής βιβλιοθήκης αλγορίθμων που περιλαμβάνει: (α) Παραδοσιακές μεθόδους όλων των κατηγοριών που προαναφέρθηκαν, οι οποίες επιλύουν το συγκεκριμένο πρόβλημα, μπορούν όμως να εφαρμοστούν και στα πλαίσια άλλων εφαρμογών που εμπλέκουν προβλήματα κινούμενων συνόρων, (β) 4 νέες μεθόδους με αρκετές παραλλαγές.
  5. Αξιολόγηση των νέων μεθόδων. Η αξιολόγηση συνίσταται στα ακόλουθα: (α) Έλεγχος ποιοτικών χαρακτηριστικών των μεθόδων (ευστάθεια, απλότητα, κ.α.), (β) Συστηματική σύγκριση των νέων μεθόδων με τις υπάρχουσες. Η σύγκριση αυτή αποδεικνύει την τεράστια βελτίωση που επιτυγχάνεται (οι νέες μέθοδοι είναι έως και δύο τάξεις μεγέθους ταχύτερες από τις υπάρχουσες για επίτευξη της ίδιας ακρίβειας).
  6. Δημιουργία Περιβάλλοντος Επίλυσης Προβλημάτων (Problem Solving Environment - PSE) και Σύγκρισης Μεθόδων που αξιοποιεί τον Παγκόσμιο Ιστό (World Wide Web). Μέσα από το περιβάλλον αυτό ο μη έμπειρος (μη ειδικός) χρήστης μπορεί να κάνει χρήση της βιβλιοθήκης μεθόδων που έχει αναπτυχθεί για να επιλύσει προβλήματα αποτίμησης options διαφόρων τύπων. Μπορεί επίσης να συγκρίνει μεθόδους και να δει ποιες είναι οι αποδοτικότερες.
  7. Από τη διατριβή αυτή έχουν μέχρι σήμερα προκύψει 3 δημοσιεύσεις σε διεθνή συνέδρια, 3 σε διεθνή περιοδικά καθώς επίσης και μια Ενότητα βιβλίου.

{pdf=ergasies-arthra/study_9.pdf|600|600}

 

Για να κατεβάσετε την εργασία σε μορφή Pdf, παρακαλούμε κάντε κλικ εδώ

  • Προηγούμενο
  • Επόμενο
Online Derivatives Book  

Online Derivatives Book

Υπολογιστής Παραγώγων  

Υπολογιστής Παραγώγων

Ρομποτικός Εκπαιδευτής  

Ρομποτικός Εκπαιδευτής

Λεξικό Παραγώγων  

Λεξικό Παραγώγων

Εργασίες  

Εργασίες

  • Αρχική
  • Νέα/Ενημέρωση
  • Εκπαίδευση
  • Χρηματιστήρια
  • Εργαλεία
  • Βοήθεια
  • Επικοινωνία
  • Όροι Χρήσης
Οι πληροφορίες, τα παραδείγματα, τα σχόλια στις ειδήσεις, οι απόψεις άλλων χρηματιστηριακών εταιριών για την αγορά και άλλες αναφορές που παρέχει το derivatives.gr για την εξοικείωση του επενδυτικού κοινού με τα προϊόντα αυτά δεν θα πρέπει να ερμηνευθούν ως προτροπή για πώληση ή αγορά παραγώγων, μετοχών ή άλλων επενδυτικών οχημάτων που αντιστοιχούν στα παράγωγα. Η επένδυση στα συγκεκριμένα χρηματιστηριακά προϊόντα όπως τα μετοχικά παράγωγα ή τα Συμβόλαια Μελλοντικής Εκπλήρωσης ενέχουν αυξημένο κίνδυνο. Το derivatives.gr δεν ισχυρίζεται ούτε εγγυάται το εκατό τοις εκατό της ακρίβειας του περιεχομένου του και την θετική απόδοση μίας επένδυσης σε παράγωγα προϊόντα ούτε ευθύνεται για τη δημιουργία ζημίας στα χαρτοφυλάκια των επενδυτών. To Derivatives.gr έχει ως στόχο την εκπαίδευση και ενημέρωση του επενδυτικού κοινού και όχι τις προτροπές σε αγοραπωλησίες επενδυτικών οχημάτων οποιουδήποτε είδους.
Copyright © 2000-2023 derivatives.gr. All rights reserved.
  • Αρχική
    • Εταιρικό Προφίλ
    • Επενδυτική Φιλοσοφία
    • Εταιρική Κοινωνική Ευθύνη
  • Νέα/Ενημέρωση
    • Ειδήσεις
    • Συνεντεύξεις - Ομιλίες
    • Εργασίες
  • Εκπαίδευση
    • Online Derivatives Book
    • Λεξικό Παραγώγων
  • Χρηματιστήρια
    • Χρηματιστήρια Αξιών, Παραγώγων, Εμπορευμάτων και Συναλλάγματος
    • Μέλη ΧΠΑ
  • Εργαλεία
    • Υπολογιστής Παραγώγων
    • Ρομποτικός Εκπαιδευτής
  • Βοήθεια
    • Συχνές Ερωτήσεις
    • Sitemap
    • Όροι και Προϋποθέσεις
    • Επικοινωνία